华夏银行资产管理部苑志宏日前接受记者采访时表示，作为境内首家加入联合国支持的负责任投资原则组织（PRI）的商业银行资产管理机构，华夏银行资产管理部目前已将ESG（环境、社会和公司治理，简称“ESG”）理念纳入核心投资策略，并已作出了有益尝试。ESG的本质是价值取向投资，核心特点是把社会责任纳入投资决策，以改善投资结构，优化风险控制，最终获得较高的长期收益。华夏银行今年已经推出了首只ESG系列产品，累计募集管理规模超过75亿元，预计全年发行不低于100亿元。
推动ESG策略与资管业务全流程整合
苑志宏表示，华夏银行正在积极推动ESG策略与资管业务全流程整合。在数据收集方面，华夏银行资产管理部利用ESG评级报告、公司主动披露以及数据发布平台等渠道，结合现场调查等方式，获取和收集标的企业或项目的ESG数据。项目审批方面，将ESG因子纳入非标、债券、股票和股权投资的项目筛选、风险评估、定价、投后管理过程。针对股权投资项目，关注影响力投资理念，通过向被投资企业介绍国际最佳ESG实践，督促其在经营中贯彻可持续发展理念，引导其提升ESG表现。
他说，在资产配置方面，将ESG评估纳入大类资产配置框架，自上而下地在区域和行业维度研究气候风险和社会风险等ESG因子对资产配置的影响，在此基础上结合行业头部公司ESG表现，优化建仓、调仓和集中度等配置策略。在风险控制方面，主要在负面清单和风险预警两方面应用了ESG分析，将ESG评价不佳的企业列入业务负面剔除清单；发现持有的资产涉及ESG表现恶化问题时，及时采取风险缓释措施或提前退出。
创设ESG系列理财产品
苑志宏介绍，今年3月，华夏银行资产管理部成为境内首家联合国负责任投资原则组织(PRI)商业银行资产管理机构成员。4月，华夏银行资产管理部发行了首只ESG系列产品，截至目前，该系列产品已成功发行6期，涵盖“守护绿水青山、共筑美丽中国”和“践行社会责任、服务改善民生”两大主题，累计募集管理规模超过75亿元，预计全年发行不低于100亿元。
为拓展ESG策略投资领域、布局股票投资类产品，苑志宏称，华夏银行资产管理部目前已启动ESG股票指数编制及ESG策略股票型理财产品的研发工作。后续还将持续推出可持续发展、绿色金融等ESG相关主题的理财产品，力争打造全球一流的ESG产品体系。
谈及未来银行理财市场的发展，苑志宏认为，资管新规发布前，银行理财产品同质化现象较为突出。随着理财产品净值化转型不断推进，银行理财产品将呈现“百花齐放，百家争鸣”的态势。各家银行应结合自己的资源禀赋和能力特长，形成差异化错位竞争。在产品体系方面，华夏银行资产管理部今后会继续践行ESG理念，持续打造具有华夏特色的理财产品。
