证券时报记者 马传茂
沪上首家银行理财子公司迎来大动作！
日前，交行旗下理财子公司——交银理财正式推出首批新产品，聚焦现金管理、商业养老、科创投资、上海要素市场以及长三角一体化等六大主题。
与此同时，交银理财还与中证指数有限公司共同发布了“中证交银理财长三角指数”。这也是首只真正作为理财产品业绩基准的由银行理财子公司冠名的指数，交银理财也同期发布了首个挂钩该指数的产品。
作为全国首批开业的银行理财子公司，交银理财成立于6月6日。目前公司发行及受托管理的规模已超过万亿，其中净值型产品规模超过3000亿元。
首批六大主题产品
据了解，此次交银理财发布的首批新产品，聚焦普惠金融、现金管理、商业养老、科创投资、上海要素市场以及长三角一体化等六大主题。
其中，公司已于8月8日面向普惠大众成立了第一支产品——稳享一年定开理财产品，并在两天内超额募集35亿元。这也是全国银行理财子公司按照资管新规成立的首款产品。
其余五大主题新产品分别包括现金添利系列理财产品、博享长三角一体化策略精选理财产品、博享科创股债混合理财产品、稳享养老三年定开理财产品、博享上海要素市场链接理财产品，产品特点、主要要素、投资标的、投资策略都各有不同。
以布局科创板的“博享科创股债混合理财产品”为例，有别于其他银行参与打新科创板的策略，该产品还将积极参与科创企业债务融资和权益融资项目，包括优质科创企业债务融资工具、股票、可交债/可转债、优先股，以及产业基金、股票质押等非标类标的。
“交银理财首批产品有三个特点：一是完全符合资管新规要求，二是响应国家战略、服务实体经济，三是助力长三角一体化发展和上海国际金融中心建设。”交通银行副行长吕家进表示。
交银理财董事长涂宏表示，在已发行12类产品的基础上，未来交银理财还将发力产品研发，推出覆盖固收类、混合类、权益类、商品及衍生品类，涵盖现金管理、稳健增值、主题策略三大投资策略，合计30余类产品。
其中，在权益类产品布局上，包括量化对冲、FOF、未上市股权、REITS投资、指数增强类等。
发布“中证交银理财长三角指数”
同日，交银理财还携手中证指数有限公司共同发布 “中证交银理财长三角指数”，这是首只银行系理财公司通过中证指数公司发布的长三角主题指数，也是首只真正作为理财产品业绩基准的由银行理财子公司冠名的指数。
指数以长三角地区沪深A 股为待选样本，聚焦信息技术、高端制造、生物医药、新材料、新能源、节能环保等六大产业领域。交行与中证指数公司通过公司财务、市场估值、成长预测等多个维度的指标，精选出100只在长三角地区低估值、高盈利的蓝筹股作为成分股，以反映受益于长三角一体化发展的上市公司在资本市场的整体表现。
“长三角指数通过甄选长三角区域高质量上市公司，致力于打造全球资本配置长三角区域的价值之锚。”吕家进表示。
交银理财还同期发布了首个挂钩该指数的产品——博享长三角一体化策略精选理财产品， 该产品为公募、混合类、净值型产品，风险等级为中等，并采取了18个月定开的运作方式。
产品投资标的涵盖固收类、权益类资产，包括区域内优质企业债务融资工具，也包括优质企业发行的股票、可转债和优先股等。
事实上，除了交银理财外，建信理财也曾推出“粤港澳大湾区资本市场指数”，并针对性地在首批产品中发布了挂钩该指数的产品。
业内人士认为，长期而言理财子公司加大权益投资比例是必然趋势，但在形成完整的投研体系、团队、能力前，选择工具型与指数化产品切入权益市场要比主动管理类产品更加合适。
交银理财总裁金旗也对证券时报记者表示，银行理财子公司在权益市场上的投入未来肯定会增加，但增加到多少，还是要根据市场情况和客户接受程度来看。“长期来看，目前的资本市场估值具有相当的投资价值。”
在介绍交银理财权益投资的思路时，金旗对证券时报记者表示，重点要加强投研建设。“一是做好人才培养、吸引外部一流人才工作；二是与头部非银机构加强合作，做大FOF、MOM；三是在策略上，所有的权益投资都要紧紧围绕国家发展战略、重点支持行业等进行。”
